阿司匹林项目策划.doc 25页

'阿司匹林项目策划书第一章总论1.1项目概述1.1.1项目名称年产5000吨阿司匹林建设项目1.1.2项目性质新建1.1.3项目承办单位贵州XX制药有限公司1.2建设项目的必要性和经济意义1.2.1建设项目的必要性阿司匹林凭借低廉的价格和较小的不良反应赢得了市场的普遍认可，现已成为世界上最重要的解热镇痛药之一。近年来，阿司匹林的适用范围已从解热镇痛药向心血管疾病预防用药领域扩展，在心血管病预防用药量不断增加的推动下，其市场得到进一步的上升空间。故新建年产量5万吨阿司匹林项目是占领市场、寻求发展的必然趋势。1.2.2建设本项目的经济意义阿司匹林是应用最早、25 最广和最普通解热镇痛药抗风湿药。具有解热、镇痛、抗炎、抗风湿和抗血小板聚集等多方面的药理作用，发挥药效迅速，药效稳定，超剂量易于诊断和处理，很少发生过敏反应。常用于感冒发热，头痛、神经痛关节痛、肌肉痛、风湿热、急性内湿性关节炎、类风湿性关节炎、牙痛及心脑血管疾病的预防等。是《国家基本药物目录》列入的品种。另乙酰水杨酸也是其他药物的中间体。1.3建设项目的原则和依据1.3.1建设项目的原则1、本公司提供的相关资料。2、认真贯彻国家有关方针、政策，体现化工行业“十一五”技术发展规划要求。3、新建工厂要充分考虑利用当地现有的条件，总平面图布置上充分考虑生产设施、供电、交通运输、环保、消防等因素，以及主管部门对该地区的统一规划等要求，尽量减少投资和占地面积。4、认真贯彻国家对环境保护、劳动保护的要求，使污染物排放达到国家标准，并搞好消防、节能工作。1.3.2建设项目编制依据1、国家纪委在1983年2月颁发的《关于建设项目进行可行性研究的试行管理办法》。2、国家纪委在1984年8月颁发的《关于简化基本建设项目审批手续的通知》。3、参照原化工部文件──化计发(1997)426号“化工建设项目可行性研究报告内容和深度的规定（修订本）”进行编制。4、关于年产5万吨阿司匹林制药厂建设项目建议书。5、《化工建设项目可行性研究报告内容和深度的测定》（化工部规划院编制）6、《当前国家重点鼓励发展的产业、产品和技术目录》7、《中华人民共和国环境保护法》25 8、《中华人民共和国安全生产法》9、中华人民共和国在工程、环保方面的其他相关法律、法规、政策。1.4项目研究的结论1.4.1生产规模本项目的生产规模为年产5万吨的阿司匹林。1.4.2原材料、燃料和动力供应本项目需要的原料水杨酸和乙酸酐是外购得到，燃料和动力都由工业园区提供。1.4.3厂址本项目的厂址选择在贵州遵义1.4.4生产工艺本项目采用对环境友好型的活性炭固载氯化铝催化合成法，以水杨酸和乙酸酐为原料，用活性炭固载氯化铝为催化剂。本项目在得到高纯度的乙酰水杨酸产品同时，并对废物进行了有效合理的处理，产出的废物很少，对环境危害小，并且建立了以高压消防水系统和泡沫系统为主体的完善的消防系统，采取了一系列措施保证工人的劳动安全和工业卫生，无论从环保还是经济、社会效益方面都有重大的意义。1.4.5项目总投资及资金来源本项目的总投资为5705.849万元人民币，其中4564.679万元通过向银行贷款得到，剩余1141.170万元由公司自有资金注入。1.4.6建设周期考虑到项目的建设进度以及建设各环节各时间的安排等因素，本项目的建设周期为1年。1.4.7经济评价采用活性炭固载氯化铝催化合成乙酰水杨酸是目前世界上较为先进的工艺，其制得的乙酰水杨酸纯度高，几乎无“三废”，且生产过程避免了25 传统工艺的硫酸，无论从经济成本还是环保方面都有重大的意义。生产的高质量乙酰水杨酸正好弥补了目前国内市场需求。基于稳健的销售预测和财务估算，项目资本净利润率为29.91%，投资回收期为3年2个月。1.4.8项目总结本项目产品阿司匹林作为最重要的解热镇痛药之一，市场潜力巨大，采用了活性炭固载氯化铝催化合成法，原料为水杨酸和乙酸酐，容易得到，价格低廉，对于缓解国内市场需求及环保方面具有重要意义。第二章市场分析2.1产品性质及用途2.1.1产品性质阿司匹林（Aspirin）俗名：醋柳酸、巴米尔、力爽、塞宁、东青阿莫锋、阿莫灵、阿莫仙、阿莫新、阿木西林、阿摩西林、安福喜、奥纳欣、弗莱莫星、酚塔西林、广林、奈他美、强必林、强力阿莫仙、特力士、新达贝宁、益萨林、氧他西林、再林、再灵阿莫仙、维克阿莫西。分子量为180.16，密度1.35g/cm3，.mp135~138度。白色针状或板状结晶或结晶性粉末。无臭，微带酸味。在干燥空气中稳定，与潮则缓慢水解成水杨酸和醋酸。微溶于水，溶于乙醇、乙醚、氯仿，也溶于碱溶液，同时分解。2.1.2产品的用途镇痛、解热该药对钝痛的作用，优于对锐痛的作用。故该药可缓解轻度或中度的钝疼痛，如头痛、牙痛、神经痛、肌肉痛及月经痛，也用于感冒、流感等退热。消炎、抗风湿25 阿司匹林为治疗风湿热的首选药物，用药后可解热、减轻炎症，使关节症状好转，血沉下降。关节炎除风湿性关节炎外，该品也用于治疗类风湿性关节炎，可改善症状，为进一步治疗创造条件。此外，该品用于骨关节炎、强直性脊椎炎、幼年型关节炎以及其他非风湿性炎症的骨骼肌肉疼痛，也能缓解症状。抗血栓该品对血小板聚集有抑制作用，阻止血栓形成，临床可用于预防暂时性脑缺血发作、心肌梗塞、心房颤动、人工心脏瓣膜、动静脉瘘或其他手术后的血栓形成。也可用于治疗不稳定型心绞痛。预防消化道肿瘤长期规律的使用阿司匹林可以大大降低胃肠道肿瘤的发生率。2.2市场分析预测2.2.1国外市场目前全世界每年消耗阿司匹林原料药4万～5万吨，消费阿司匹林片剂1000多亿片。美国是全世界最大的消费国，年耗用阿司匹林原料药1.5万吨以上，占世界总消耗量的35％～40％，每年销售的阿司匹林片剂在450亿片左右。20世纪80年代，阿司匹林占美国解热镇痛药市场的50％～60％，其中1/3用于抗风湿治疗。90年代初，由于其它解热镇痛药的崛起，挤占了阿司匹林的部分市场份额，使其市场占有率有所下降，但最近几年又不断回升。目前阿司匹林占美国解热镇痛药市场销售额的25％～27％，扑热息痛药占45％左右，布洛芬占23％～25％，其它解热镇痛药占5％左右。最近美国FDA告诫，过量使用以及饮酒后服用扑热息痛有损肝脏，这将促使更多的人选择阿司匹林。25 阿司匹林作为解热镇痛药，服用时最大的缺点是它呈酸性，对胃粘膜有刺激作用。因此，近年来市场上开发了多种抵消这种副作用的制剂。如阿司匹林肠溶片、阿司匹林铝、阿司匹林钙等；还有阿司匹林和解酸剂组成的复方制剂、阿司匹林加胃粘膜保护剂硫糖铝组成的复方制剂等。新制剂的不断开发，促进了阿司匹林的销售。日本市场上阿司匹林加解酸剂甘氨酸铝的复方制剂很受欢迎，药房零售额居解热镇痛药前列。据零售额统计显示，近几年美国市场上阿司匹林是唯一一个销售额增长的解热镇痛药产品。20世纪90年代中期，美国阿司匹林销售额为5.5亿美元左右，到20世纪末，销售额达到5.8亿美元左右，年均增幅约为0.9％～1.1％，而同期其它的解热镇痛药销售额大都持平或略有下降。最近美国一项研究结果显示，阿司匹林防治中风的效果和华法林相当，而阿司匹林价格低，同期治疗费用仅是华法林的1/10左右。这将有助于阿司匹林市场销售的进一步拓展。2.2.2国内市场长期以来，我国阿司匹林原料药年消耗量一直在3000吨上下徘徊，仅占世界消耗量的7％左右，明显低于发达国家。最近几年我国消耗量有所增长，达到每年4000吨，特别是阿司匹林制剂的市场销售额有了较快增长。2000年我国阿司匹林片剂产量达到100多亿片，但是增长的主要部分是用于防治中老年心脑血管疾病的小剂量阿司匹林，解热镇痛药市场中的阿司匹林消费量增长幅度不大。作为解热镇痛药的阿司匹林在我国市场销量增长不快，主要原因有二：一是制剂品种少，单方制剂尚未推广普及。在国外，如拜耳公司的阿司匹林单方制剂就有胶囊型片剂、咀嚼片、缓释肠溶片、胶囊控释片、胃内缓冲片等10多种，适用于成人、儿童等各种不同患者；美国市场上各种阿司匹林单、复方制剂品种有60余种，上百个规格，占解热镇痛药制剂的40％左右。而且与国外相比，除制剂品种少外，制剂质量也有一定差距，不能满足市场需求。目前已引起国内不少医药企业的关注，并投入力量进行开发，今后这方面发展空间会很大。另一个原因是非那西汀、氨基比林、安乃近等毒副反应较大的解热镇痛药在西方很多发达国家早已停止或限制使用，而我国仍在生产和使用，且数量较多，自然冲抵了阿司匹林的使用量。据统计，2000年我国非那西汀、氨基比林、安乃近的原料药产量达到17000吨左右，其中出口7000多吨，其余大部分留在国内使用。2000年仅安乃近片剂我国产量就达到50亿片。随着我国对OTC药品分类管理的实行，解热镇痛药品种结构将得到合理调整，毒副反应较大的品种将逐渐退出市场，阿司匹林将会在我国解热镇痛药市场占据越来越大的份额。25 2.2.3市场预测今后若干年，随着老龄人口的增多，心脑血管病患者将不断增加。阿司匹林以其对心脑血管病的较好疗效，以及服用方便、副作用小、价格低廉（目前50mg/片的小剂量阿司匹林每片市场价格为0.03～0.04元，以每天服用2～6片计算，每日的治疗费用仅为0.1～0.2元）等特点，其市场增长状况必成强势。目前我国阿司匹林主要生产厂家有山东新华制药厂、南京制药厂、吉林药业等，此三家企业的产量占全国产量的90％以上。多年来，我国阿司匹林原料药均有一定数量出口国外，主要出口地为美国、德国、加拿大、荷兰、古巴、俄罗斯等国家和地区。20世纪80年代，我国年出口量在1000吨左右；进入90年代，出口量逐年增加，到了90年代中期，达到3000～4000吨/年，近几年达到5000～6000吨/年；2000年我国阿司匹林产量达到10500吨，出口6280吨，出口量占产量的60％；2001年1～9月，我国阿司匹林出口量达4374吨，出口创汇800多万美元。近年来，一些发达国家由于环保治理费用、劳动力成本费用等的不断增加，大多已不愿生产阿司匹林这一微利产品。美国近年生产的阿司匹林已大幅减少，转而向国际市场上购买，因而使得我国阿司匹林出口美国的数量大幅增加。从长远看，着我国阿司匹林生产企业管理和技术水平的不断提高，我国企业在国际市场上的竞争力将会越来越强，产量和出口量都会不断增多，今后我国将有望成为世界阿司匹林的主要生产国和出口国。第三章建厂条件和厂址选择考虑到原料的来源及供应的稳定性，产品的销售，地方政府的优惠政策等因素，确定厂址为贵州遵义医药工业园。3.1厂址的地理位置、地质地貌概况3.1.1地理位置遵义是贵州省下辖的地级市，地处中国西南腹地，位于贵州25 省北部，北依大娄山，南临乌江，古为梁州之城，是由黔入川的咽喉，黔北重镇。遵义属于国家规划的长江中上游综合开发和黔中经济区建设的主要区域，规模工业增加值居全省第一，以生产名酒茅台、习酒、董酒而驰名中外，是贵州省着力打造的“名烟名酒名茶”基地。“遵义”其名出自《尚书》：“无偏无陂，遵王之义”，是首批国家历史文化名城，中国著名的酒文化名城。曾获得国家森林城市，国家卫生城市，双拥模范城市，中国优秀旅游城市等多项殊荣。[1] 3.1.2地质地貌贵州地处云贵高原,介于东经103°36′～109°35′、北纬24°37′～29°13′之间,东靠湖南,南邻广西,西毗云南,北连四川和重庆,东西长约595千米,南北相距约509千米.全省土地总面积176167平方千米,占全国总面积的1.8%.　　.　　　　3.2建厂地区自然条件和资源3.2.1气候环境25 贵州的气候温暖湿润,属亚热带湿润季风气候.气温变化小,冬暖夏凉,气候宜人.特别是气候独特的可处.2002年,省会贵阳市年平均气温为14.8℃,比上年提高0.3℃.从全省看,通常最冷月(1月)平均气温多在3℃～6℃,比同纬度其他地区高；最热月(7月)平均气温一般是22℃～25℃,为典型夏凉地区.降水较多,雨季明显,阴天多,日照少.2002年,9个市州地所在城市中,降水量最多是兴义市,为1480毫米；最少的是毕节市,为687.9毫米.受季风影响降水多集中于夏季.境内各地阴天日数一般超过150天,常年相对湿度在70%以上.受大气环流及地形等影响,贵州气候呈多样性,“一山分四季,十里不同天”3.2.2土地资源贵州省土地资源以山地、丘陵为主，平坝地较少。山地面积为108740平方千米，占贵州省土地总面积的61.7%，丘陵面积为54197平方千米，占贵州省土地总面积的31.1%；山间平坝区面积为13230平方千米，仅占贵州省土地总面积的7.5%。可用于农业开发的土地资源不多，由于人口增多，非农业用地增多，耕地面积不断缩小。2002年底，贵州省实有耕地面积176.94万公顷，比2001年减少6.29万公顷，人均耕地面积不到0.05公顷，远低于全中国平均水平。土层厚、肥力高、水利条件好的耕地所占比重低。3.2.3矿产资源贵州矿产资源丰富，是著名的矿产资源大省。截至2002年底，贵州省已发现矿产110多种，其中有76种探明了储量，有多种保有储量排在全国前列，排在第一位的有汞、重晶石、化肥用砂岩、冶金用砂岩、饰面用辉绿岩、砖瓦用砂岩等，排在第二位的有磷、铝土矿、稀土等；排在第三位的有镁、锰、镓等；此外，煤、锑、金、硫铁矿等在国内占有重要地位。煤炭储量大，煤种齐全、煤质优良，素有“江南煤海”之称，2002年末保有储量为492.27亿吨；铝土矿保有储量为4.24亿吨；磷矿储量26.95亿吨，占全国总量的40%以上；重晶石储量为全国的三分之一；金矿储量居全国第十二位，是中国新崛起的黄金生产基地。[7]贵州以“西南煤海”25 著称，煤炭资源储量达497.28亿吨，居全中国第五位，超过南方12省（区、市）煤炭资源储量的总和。煤炭不仅储量大，且煤种齐全、煤质优良，为发展火电，实施“西电东送”奠定了坚实的基础，同时为煤化工、实施“煤变油”工程提供了资源条件。3.2.4水文贵州河流处在长江和珠江两大水系上游交错地带，有6河谷9个县属长江防护林保护区范围，是长江、珠江上游地区的重要生态屏障。全省水系顺地势由西部、中部向北、东、南三面分流。苗岭是长江和珠江两流域的分水岭，以北属长江流域，流域面积115747平方千米，占全省国土面积的66.1%，主要河流有乌江、赤水河、清水江、洪州河、舞阳河、锦江、松桃河、松坎河、牛栏江、横江等。苗岭以南属珠江流域，流域面积60420平方千米，占全省国土面积的百分之35.0，主要河流有南盘江、北盘江、红水河、都柳江、打狗河等3.3园区概况园区规划用地2000亩，可容纳规模以上企业40户，产业定位为制药、电器、新材料三大产业，主要以制药企业为主，按照“高科技、高效益、高品位”的建园原则和国家药监局颁布施行的GMP强制性标准，园区将建成一个高科技药业的研究、开发、生产基地，以及高科技、新材料产业相对集中的绿色园区。园区建成后预计总产值达20亿元左右，实现税收1亿元以上，解决社会就业2500人以上。园区药业企业的建设得到了省市药监局的高度重视，省药监局将全省药业企业GMP现场会专门设在园区召开，并不定期派出专家组对园区的药业企业的建设进行指导，到目前为止，园区已有1户通过省药监局的认证，其余企业将在年底完成验收。第四章工程项目设计4.1现有的传统工艺路线25 现行工艺主要是用水杨酸和乙酸酐或乙酰氯在硫酸催化下经酰化制备阿司匹林。硫酸催化法虽然是经典方法，工艺成熟，但产品收率不高，一般在65%~67%，副反应多、产品品质不好、设备腐蚀严重，同时产生大量废液污染环境。4.2本项目采用的工艺路线4.2.1活性炭固载氯化铝催化法氯化铝是一种较强的路易斯酸，对化学试剂具有广泛的反应性能，且对设备无腐蚀作用，也不存在污染物排放问题，用活性炭固载后又解决了氯化铝不易回收的问题。其反应方程式如下：4.2.2催化剂及反应条件利用活性炭固载氯化铝，催化水杨酸与乙酸酐合成阿司匹林，其催化效果比以浓硫酸为催化剂更佳，同时又克服了浓硫酸为催化剂时腐蚀设备、污染环境等缺点。催化剂又可回收使用，回收操作简单经济，催化剂可回收使用3次以上，回收催化剂催化效果较佳且稳定。反应较佳条件为：水杨酸与乙酸酐摩尔比1:2.5，反应温度80~85℃，反应时间16min，活性炭固载氯化铝用量3g。在最佳反应条件下收率可达80%以上。在产物中会含有少量未反应物、新生成的酸和一些副产品高聚物。这可以通过逐步纯化、重结晶除去。4.2.3反应器本工艺为固液两相反应，故采用的反应器为加热搅拌反应釜第五章生产机构和人员配备5.1工厂组织结构设计工厂体制及管理机构设置的原则：精简机构、加强管理、提高效率、职责分明。我们以简化25 管理层次、提高工作效率和管理水平为目的，按现代化企业管理模式，以经济效益和安全运行为准绳，设立了如下的组织机构：总经理总经理助理总工程师副总经理财务部生产部合成车间精制车间控制中心人事部辅助生产部后勤部销售部维修部锅炉循环水配电仓库检测中心安检部运输部保卫部5.2部门职权总经理：公司经营管理者，全面组织公司各项工作；总工程师：负责全厂的生产、研发、监督等各项工作；副总：负责公司日常事务处理；人事部：负责公司认识管理、员工培训规划等；财务部：负责公司财务帐目、成本和经营效益管理；25 销售部：负责原料购买、产品销售等；生产部：负责工厂的日常生产和生产事故的处理；安检部：维护，检修工厂设备，负责生产安全、产品质量检查和监督等；后勤部：负责全厂的后勤工作。5.3生产班制年工作日：330天生产班制：除工厂管理及后勤人员等实行一班制工作，各主要工序为连续操作，其基本工作实行三班倒，8小时工作制。5.4人员的来源和培训5.4.1人员来源由于各岗位对人员要求的不一致，大致可分为管理人员、技术人员、操作人员、检修人员、后勤人员、保洁人员等。其中管理人员、技术人员可面向全国乃至全世界招聘，招入具有相关经验的人员，也可面向各高校招入高校毕业生进行培养。操作人员、检修人员主要面向当地招入熟练工，也可面向高校招入高校毕业生进行培养。至于后勤人员、保洁人员基本面向当地招入有相关工作经验的下岗工人。5.4.2人员培训新进工厂人员的技术水平和素质要求较高，所以在建设初期，就应对人员进行培训。包括专业技术知识培训；岗位、技能适用性培训等。由于各部门的工作性质不一，需配备适宜的培训讲师对人员进行培训，时间为期1~3个月。同时，在生产过程中定期进行培训，提高员工的素质。5.5人员具体配备表5.5-1人员配备表部门机构人数/班班次组数行政部总经理11总工程师1125 副总经理11办公室主任兼总经理助理11干事21财务部经理11出纳、会计21销售部经理11员工101人事部经理11员工21生产部主任21反应车间职工3036精制车间职工3036控制中心3036辅助生产部主任11锅炉636循环水636配电636仓库1836检测中心61维修部经理11机修31电修31仪修3125 运输部经理11驾驶员31安检部主管11员工333保卫部主管11保安633后勤部经理11后勤人员61总计190第六章项目实施计划6.1项目实施的各阶段6.1.1设计从拿到项目开始组织人员进行系统设计，时间大约为两个月。设计内容包括项目可行性论证、工艺流程设计、设备选型及典型设备设计、车间设备布置设计、分厂总平面布置设计、经济分析与评价、设计说明书编制、图纸等。6.1.2勘察在设计的同时，委托专业人士进行现场勘察，确定各个具体参数，且需确保勘察进度与设计进度保持一致。6.1.3设计与制作在设计时，考虑设备选型、价格及大型设备的定制。根据设计尺寸大小，标准尺寸的设备可直接向市场购买，非标准的设备可根据实际情况向设备制造厂订购。25 6.1.4工程施工安排根据工厂生产系统投产次序，施工顺序为阿司匹林生产车间到阿司匹林提纯车间最后至阿司匹林精制车间。并根据实际情况，对施工和设备的验收、发运、运输以及设备的安装都作出适当的调整，保证合理交叉进行。6.1.5试车阶段按流程图将各车间建成后，需进行一定时间的试开车，时间为1—3个月，具体时间长度由试车期间顺利与否决定。6.2项目实施进度表本项目建设将主要分前期工作、初步设计、施工图设计、设备材料采购、施工安装及试车等几个阶段进行。其中项目前期含可行性研究报告的评审和批复。建设周期初步定为1年。完成该项目前期工作1个月完成该项目初步设计及施工图设计2个月完成该项目主要设备材料采购订货3个月完成施工安装7个月试车阶段2个月第七章财务评价与投资分析7.1财务评价的依据及说明1、根据国家计委、建设部1993年颁发的《建设项目经济评价方法与参数》和源25 2、化工部1994年《化工建设项目经济评价方法与参数》；3、投产期为13年，计算期为15年。7.1.1产品报价及产量表7.1.1产品报价及产量序号产品规格产量（吨/年）定价（元/吨）1阿司匹林优等品50000250007.2主要计算分析7.2.1损益表表7-2-1损益表（单位：万元）序号项目投产期达到设计能力生产期23451产品销售收入5200.0006500.0006500.0006500.000减：生产总成本3623.0354142.6894142.6893800.338增值税473.877592.345592.345592.345本期销项税额755.556944.444944.444944.444本期进项税额281.679352.099352.099352.099业务税金及附加47.38859.23559.23559.2352利润总额1055.7001353.6321353.6322048.082减：所得税00101.522307.2123净利润1055.7001353.6321252.1101740.8404提取公积金及公益金158.355203.045187.817261.13025 5未分配利润897.3451150.5871064.2931479.7106累计未分配利润897.3452047.9323112.2254591.935备注：1、根据我们所选的厂址，该地的税收政策为：企业所得从进入获利年度起，两年内免税征所得税，第三年税率为一半即7.5%，第四年开始税率为15%；2、增值税：按17%的税率征收；增值税计算：本期应纳税额=本期销项税额—本期进项税额本期销项税额=销售额×适用增值税率/(1+税率)本期进项税额=购进货物总额×适用增值税率/（1+税率）根据我们厂所在地的税法，在化工园区的销售免收增值税，我们第一年的销售市场定在厂址所在地的化工园。3、业务税金及附加=城市维护建设税+教育费附加城市维护建设税=7%×增值税教育费附加=3%×增值税4、公积金及公益金从净利润中提取15%。7.2.2现金流量表表7-2-2现金流量表（以全部投资作为计算基础，单位：万元）序号项目投产期达到设计能力生产期23451产品销售收入5200.0006500.0006500.0006500.000减：生产总成本3623.0354142.6894142.6893800.338增值税473.877592.345592.345592.345本期销项税额755.556944.444944.444944.444本期进项税额281.679352.099352.099352.099业务税金及附加47.38859.23559.23559.2352利润总额1055.7001353.6321353.6322048.08225 减：所得税00101.522307.2123净利润1055.7001353.6321252.1101740.8404提取公积金及公益金158.355203.045187.817261.1305未分配利润897.3451150.5871064.2931479.7106累计未分配利润897.3452047.9323112.2254591.9357.2.3资产负债表表7-2-3资产负债表（单位：万元）序号项目投产期达到设计能力生产期23451产品销售收入5200.0006500.0006500.0006500.000减：生产总成本3623.0354142.6894142.6893800.338增值税473.877592.345592.345592.345本期销项税额755.556944.444944.444944.444本期进项税额281.679352.099352.099352.099业务税金及附加47.38859.23559.23559.2352利润总额1055.7001353.6321353.6322048.082减：所得税00101.522307.2123净利润1055.7001353.6321252.1101740.8404提取公积金及公益金158.355203.045187.817261.1305未分配利润897.3451150.5871064.2931479.7106累计未分配利润897.3452047.9323112.2254591.93525 7.3财务盈利能力分析7.3.1静态分析1、投资回收期（从建设期开始算起）：3年2个月2、投资利润率=年利润总额/项目总投资×100%=1740.840/5705.849×100%=30.51%7.3.2动态指标净现值法考虑了金钱的时间价值，该项目的建设期为1年，寿命为15年，折现率为0.1。表7-3-1各年净现金列表（单位：万元）年份tCICOCFt(1+i0)-tCFt×(1+i0)-t1005705.849-5705.8491.000-5705.8492152002943.9602256.0400.9092050.7403265003475.4613024.5390.8262498.2694365003576.9832923.0170.7512195.1865465003782.6732717.3270.6831855.9346565003782.6732717.3270.6211687.467665003782.6732717.3270.5641532.5728765003782.6732717.3270.5131393.9899865003782.6732717.3270.4671268.99210965003782.6732717.3270.4241152.147111065003782.6732717.3270.3861048.88825 121165003782.6732717.3270.350951.0645131265003782.6732717.3270.319866.8273141365003782.6732717.3270.290788.0248151465003782.6732717.3270.263714.6577.4不确定分析7.4.1盈亏平衡分析表7-4-1盈亏表项目投产期达到设计能力生产期25 23456年销售额5200.0006500.0006500.0006500.0006500.000总固定成本882.781882.781882.781540.430540.430可变成本2740.2543259.9083259.9083259.9083259.908年销售税金47.38859.23559.23559.23559.235BEP36.59427.75327.75316.99016.990备注：BEP=总固定成本/（本年销售收入-年可变成本-年销售税金）×100%按年均值计算的盈亏平衡点为16.990%，即在生产负荷达到1万吨×16.990%时，项目可达到盈亏平衡。7.4.2敏感性分析敏感性分析是指从众多不确定性因素中找到对投资项目经济效益指标有重要影响的敏感性因素，并分析、测算其对项目经济效益指标的影响程度和敏感性程度，进而判断项目承受风险能力的一种不确定性分析方法。7.4.2.1单因素敏感性分析敏感性分析是指从众多不确定性因素中找出对投资项目经济效益指标有重要影响的敏感性因素，并分析、测算其对项目经济效益指标的影响程度和敏感性程度，进而判断项目承受风险能力的一种不确定性分析方法。一些经济参数（简称因素），例如项目的初始投资、项目的寿命期、残值、产品销售量、产品价格、成本、建设周期等，他们的原始取值只是一个估计之，在项目实践过程中，他们有可能发生变化，这些变化将会对经济效果（常用净现值或内部收益率表示）发生影响。敏感性分析就是有目的的使各项因素发生有限度的变动，然后计算由之产生的净现值或内部收益率的值的变化程度。可以用每次只变动一个因素而其他因素保持不变的办法来研究经济效果指标（净现值或内部收益率）的变化，叫做当经济敏感性分析；也可以做多个因素同时发生变化的分析，后者称为多参数敏感性分析。25 各个因素变化对经济效果的影响程度，亦即经济效果对个因素变化的敏感性是不同的，影响程度大的因素称为敏感因素，敏感因素的不确定性会给项目带来较大的风险，甚至会使原来盈利的项目变为亏损的项目，即发生逆转。敏感性分析的目的就是要找出敏感因素，并发现经济效果可能发生逆转的界限。以便采用有效的控制措施，并在方案比较中做出正确的选择。敏感性分析的目的在于：找出影响项目经济效益变动的敏感性因素，分析敏感性因素变动的原因，并为进一步进行不确定性分析(如概率分析)提供依据；研究不确定性因素变动如引起项目经济效益值变动的范围或极限值，分析判断项目承担风险的能力；比较多方案的敏感性大小，以便在经济效益值相似的情况下，从中选出不敏感的投资方案。从敏感性分析中，我们可以发现我们投资项目在未来可能面临的风险状况，以及投资项目承担风险的能力和水平。下面用单因素分析法分析未来我们投资项目经济效益指标净年值的影响。表7-4-2单因素敏感分析变动因素指标变化值NAV/万元30%20%10%基准-10%-20%-30%总投资914.133941.956967.972992.3501015.2401036.7751057.071销售价格2649.8802097.3801544.880992.350439.880-112.620-665.120产量2037.0451688.8231340.601992.350644.157295.935-52.2871、估计依据每次只变动一个因素而其他因素保持不变；2、生产期为14年，计算期为15年；3、通过分别变动销售价格、总投资、产量分析从项目建立到第15年折合的净年金流量。由上面的分析可以看出，价格对项目的投资收益率影响最大，其次是产量，最后才是总投资。当产品价格低于预期价格17.962%时，项目将变得不可接受，总投资高于预期的32.283%或产量低于预期的28.498%时，项目也变得不可接受。因此，产品对价格最灵敏，产量对产品的影响也十分明显。在实施项目时，要着重注意产品市场价格的波动，同时关注可变成本的波动。7.5社会经济评价7.5.1对当地科技进步的影响项目采用了较领先技术。本技术的开发有利于当地的科技发展。25 7.5.2对当地交通条件的影响本项目建设后将会对当地交通条件产生极大的影响，由于产品要销往全国各地有利于改善当地的交通条件。7.5.3对当地收入的影响本项目为当地提供了190个工作岗位，本项目建设后有利于解决当地劳动力剩余等问题，为该地提供大量的就业机会，充分利用当地的劳动力资源。7.5.4对当地环境的影响本项目在生产过程中使用水杨酸和乙酸酐为原料，生产过程基本上不会对当地环境产生影响。第八章总结和建议8.1最终评价采用活性炭固载氯化铝催化合成乙酰水杨酸是25 目前世界上较为先进的工艺，其制得的乙酰水杨酸纯度高，且对环境非常友好，几乎无“三废”，且生产过程避免了传统工艺的硫酸，无论从经济成本还是环保方面都有重大的意义。生产的高质量乙酰水杨酸正好弥补了目前国内市场需求。基于稳健的销售预测和财务假设，对未来6年的财务状况进行分析：项目的净现值为14298.900万元（i=10%）；投资回收期为3年2个月。本项目的内部收益率为29.91%；可见该项目在获得很好的经济效益。25'